Fundamentos de Petróleo: Questões, Simulados e Provas

Muito utilizado em finanças para precificar títulos de risco e gerar retornos esperados para os ativos, o CAPM determina a taxa de retorno teórica apropriada para certo ativo em relação a uma carteira de mercado diversificada.

O indicador do CAPM é calculado a partir de uma fórmula, que tem como objetivo avaliar se uma ação é valorizada quando o seu risco e o valor do dinheiro no tempo são comparados ao investimento realizado em 12 meses, multiplicado por 100% de seu lucro líquido mensal.

CAPM (sigla para Capital Asset Pricing Model ou Modelo de Precificação de Ativos de Capital), é um método que analisa a relação entre o risco e o retorno que é esperado de um investimento.

O CAPM é baseado em suposições sobre comportamentos de investidores, distribuições de risco e retorno, e fundamentos de mercado. Ou seja, o modelo opera a partir do risco dos ativos e do custo de capital.